Aplicações da DFC

A demonstração dos fluxos de caixa mostra a movimentação do grupo de contas chamado caixa e equivalentes de caixa, conciliando o caixa do final de um período com o caixa do final de outro período.

O método mais comum no Brasil é o método indireto, que parte do lucro para explicar o caixa, ajustando itens que afetaram o lucro mas não o caixa.

A demonstração dos fluxos de caixa é formada por três blocos: fluxo de caixa de atividades operacionais, fluxo de caixa das atividades de investimento e fluxo de caixa das atividades de financiamento.

O fluxo de caixa das atividades operacionais pelo método indireto começa pelo lucro do período e ajusta itens que afetaram o lucro mas não o caixa, como a depreciação.

Uma demonstração de fluxo de caixa pelo método direto inclui recebimentos de clientes, pagamentos a fornecedores, pagamento de salários e contas de consumo, entre outros.

Os fluxos de caixa dos investimentos e financiamentos são diretos. Incluem saídas de caixa para investimentos e entradas de caixa de vendas de investimentos, aportes de capital, novos empréstimos, pagamentos de dividendos e compra de ações próprias.

A depreciação é ajustada no fluxo de caixa das operações, sendo somada ao lucro, pois afetou o lucro mas não o caixa do período.

Quando há variação positiva no contas a receber, significa que há menos caixa, pois o recebimento foi postergado.

Variações positivas no passivo, como fornecedores, refletem em mais caixa, pois o pagamento foi postergado, sobrando mais dinheiro no caixa.