Questionário ANBIMA padroniza a due diligence de Classes de Cotas de Fundos — não substitui leis/regulação.
📝 Preenchimento obrigatório (usar “N/A” quando não aplicável); pode anexar políticas/processos ou usar ANBIMA Feed nas perguntas indicadas.
🏷️ Abrange cadastro/classificações (ANBIMA, CVM, tributária, público-alvo) e prestadores críticos (Administrador, Custodiante, Auditor, etc.).
💰 Detalha custos e taxas (Administração, Gestão, Máxima de Distribuição, Custódia, Ingresso/Saída) e Performance (percentual, benchmark, frequência, linha-d’água, método).
📈 Exige dados de PL (atual, médio 12m, AUM da estratégia) e regras de aplicação/resgate (horários, cotização, liquidação, carências/penalidades).
🔧 Pede perfil/estratégia, processo decisório, equipe e histórico de mudanças (5 anos), além de premiações/ratings.
📊 Risco: limites adicionais, VaR/B-VaR/TE (3/6/12/24m), alavancagem nocional máxima, stress/stop loss e eventuais excedentes (24m).
🪙 Derivativos: objetivos, mercados (juros/câmbio/ações/commodities/exterior) e controles para operações sem garantia.
💧 Liquidez: uso de gates/side pockets e possíveis fechamentos temporários; concentrações de passivo/top 10 cotistas; auditoria (qualificação?).
🌍 Exterior: estrutura/veículos, prestadores (prime brokers, NAV calculator), domicílio, ISIN e moeda.
📎 Anexos obrigatórios: Regulamento, Lâmina de Informações Essenciais, Relatório de Gestão; assinaturas do responsável e representantes legais.
🚨 Sinais de alerta: auditoria com qualificação, derivativos sem garantia sem controles, excedentes de limites/metrics, gates/side pockets previstos, mudanças relevantes de equipe/estratégia, alta concentração de passivo.
✅ Próximos passos: integrar ANBIMA Feed, consolidar métricas dos últimos 24 meses, validar elegibilidade (ANS/SUSEP/PREVIC/RPPS), revisar governança de performance fee e liquidez.
